О чем расскажет баланс организации, а что утаит?

Каждая организация по итогам года составляет баланс. Он требует много сил . Но как только он подготовлен, нужно провести еще одну работу - анализ баланса. Владельцы организации, менеджмент фирмы, ее кредиторы, а также поставщики изучают важнейшие статьи годового отчета. Они устанавливают показатели, сравнивая отдельные статьи баланса друг с другом. А также довольно часто проводится анализ баланса по сравнению с "чужими" итогами фирм, чтобы сравнить показатели работы предприятия с результатами работы других предприятий своей отрасли. Но существуют производственные дела, которые тщетно будут искать специалисты в балансе. Любопытствующим посторонним наблюдателям остается только наблюдать "в замочную скважину".

Рассмотрим лишь некоторые показатели, которые доступны пользователям отчетности.

В рамках анализа обычно просчитываются показатели: на левой стороне с имуществом (актив) и на правой стороне с капиталом , а также с долгами (пассив). Показатели по составу имущества получаются путем рассмотрения внеоборотных средств (например, основные средства) и оборотных средств (материалов, товаров, дебиторской задолженности и др.). Сумму каждого из средств делим на сумму баланса, полученные показатели дают возможность посмотреть, куда больше вложено имущество компании в "твердые" средства или в "оборотные" ценности.

Для определения структуры капитала на стороне пассива делим собственный капитал на заемный, умножаем на 100%, и получаем зависимость компании от "чужих" денег-как сильно фирма привязана к кредиторам.

Еще один показатель относится к экономическим успехам предприятия. Важнейший из них-общая рентабельность, фирмы то есть доход, который приносит вложенный капитал. Здесь прибыль делится на сумму капитала (собственного и заемного) и умножается на 100%. Также считается общая рентабельность оборота, где прибыль делится на оборот и умножается на 100%.

Конечно же, все показатели интересны в динамике, ведь от года в год эти цифры меняются. И очень хорошо, если меняются в лучшую сторону.

Но при этом в балансе есть спрятанные статьи. Допустим фирма построила еще один производственный цех, закупила новейшее оборудование. Но никак не удается полноценно запустить этот цех, ведь оборудование ломается и требует доработки, хотя изготовитель уверял обратное. Где в балансе отражены эти выброшенные деньги? Нигде. Наоборот, будет показываться увеличение стоимости основных средств, что для кредиторов может оказаться хорошей новостью, ведь в случае проблем с взысканием долга, можно будет забрать новое имущество. Это означает, что один баланс не в состоянии сказать правды, используется имущество или нет.

Вкладывая деньги в исследования или разработки. фирма инвестирует в будущее. Но в годовом отчете об этих расходах не сказано ни слова. Непосвященным остается только удивляться, почему в один год прибыль мизерная, а в следующем году она резко подскочила. А ответ прост. Фирма в первый год вложила всю прибыль в разработки, а на следующий новая продукция стала мгновенно продаваться. Без такого разъяснения структура баланса остается загадочной.

Допустим фирма не застраховала производственное помещение от огня. И в случае пожара предприятие попадет в финансовое затруднение. Это тоже в балансе не отражается.

Самое интересное начинается, когда специалист просматривает годовую отчетность и пытается представить отчет кредиторам с дополнительными пояснениями, выгодными предприятию. Вежливые обороты маскируют риск, опасность для фирмы. В заключение приведем несколько примеров из годовых отчетов и что они обозначают.