🚀 "Слияния и поглощения: как заработать на акциях, когда компании объединяются?" M&A - простыми словами.

Слияния и поглощения (M&A) — это не просто корпоративные новости. Это мощный драйвер изменения цен на акции, который может принести инвесторам как огромную прибыль, так и серьёзные убытки. Что происходит с акциями при таких сделках? Как не потерять, а заработать на M&A?
Давайте разберёмся на примерах российского рынка с 2020 по 2023 год.

💡 Что такое M&A?

Сделки M&A (от англ. Mergers and Acquisitions) — это процессы объединения бизнеса, которые могут принимать две формы:

Слияние: создание новой компании из двух или более существующих.
Поглощение: установление контроля одной компании над другой, обычно через выкуп акций.

Цель M&A:

Увеличение капитала, ресурсов и производственных мощностей.
Повышение эффективности бизнеса.

Обычно при объявлении о сделке M&A происходит следующее:

Акции поглощаемой компании растут. Инвесторы ожидают выгодного обмена акций или премии при выкупе.
Акции компании-поглотителя падают. Рынок учитывает затраты на сделку и интеграцию.

Но бывают исключения:

Акции поглощаемой компании падают.
Пример: в 2020 году слухи о поглощении "Яндекса" Сбербанком привели к падению акций интернет-гиганта. Инвесторы опасались влияния государственной структуры на бизнес. Однако позже котировки восстановились.
Акции обеих компаний растут.
Пример: в 2021 году "М.Видео" завершила сделку по поглощению "Эльдорадо". Акции обеих компаний выросли, так как рынок увидел потенциал синергии и роста прибыли.

1.Сделка "Роснефти" и BP (2020):

"Роснефть" выкупила долю BP в совместном проекте. Акции "Роснефти" временно упали из-за затрат на сделку, но затем выросли благодаря оптимизации бизнеса.

2.Поглощение "Тинькофф" банком "ТКС" (2021):

Акции "Тинькофф" выросли на 15% после объявления о сделке. Инвесторы оценили потенциал объединённого бизнеса в цифровом банкинге.

3.Слияние "Сбербанка" и "Яндекс.Денег" (2022):

Акции "Яндекса" временно упали из-за опасений потери независимости. Однако после завершения сделки котировки восстановились, так как рынок увидел выгоды от синергии.

Плюсы:

Возможность получить премию при выкупе акций.
Рост котировок в случае успешной интеграции.
Доступ к более крупному и устойчивому бизнесу.

Минусы:

Риск падения акций компании-поглотителя из-за затрат на сделку.
Неопределённость в процессе интеграции.
Возможность провала сделки и потери инвестиций.

1. Продать акции по оферте.

Если вы акционер поглощаемой компании, вы можете продать акции по цене выше рыночной с премией.

2. Продать на пике котировок.

После объявления о сделке акции часто растут. Продайте их на максимуме, чтобы зафиксировать прибыль.

3. Купить на падении.

Если акции поглощаемой компании упали из-за негативной реакции рынка, можно купить их дешевле и дождаться восстановления.

Пример:
В 2023 году акции "Полюса" упали на 10% после объявления о поглощении золотодобывающего актива. Однако через несколько месяцев котировки выросли на 25%, так как рынок оценил потенциал сделки.

Сделки M&A — это мощный инструмент для роста бизнеса, но они также создают возможности для инвесторов. Главное — понимать, как такие сделки влияют на акции, и действовать стратегически.

Лучшее время для инвестиц��й — когда другие боятся.
Уоррен Баффетт:

#акциирф #инвестиции

Советы для инвесторов:

🔹 Следите за новостями о сделках M&A.
🔹 Анализируйте потенциал синергии и риски.
🔹 Используйте падения котировок для выгодных покупок

Следить за мной в телеграмм

Читать остальные интересные статьи от меня

🚀 "Новый ГОСТ для новостроек: как Минстрой изменит правила отделки квартир и защитит покупателей?"

🚀 "Рубль на взлёте: почему иностранцы скупают российскую валюту?"

🚀 "Слияния и поглощения: как заработать на акциях, когда компании объединяются?" M&A - простыми словами.

📈 Как M&A влияет на акции?

📉 Российские примеры 2020–2023 годов

🎯 Плюсы и минусы для инвесторов

💰 Как заработать на M&A?

✏ Итог