Кирилл Медведев, сооснователь Финансовой группы MIDEX Capital. Профессиональное управление капиталом на финансовых рынках
В настоящий момент на финансовых рынках началась настоящая паника. Индекс волатильности (индекс страха) VIX достиг своих максимальных отметок в 57 пунктов, который характеризует сильные панические настроения на рынках.
За текущую неделю индекс акций американских компаний SP500 снизился более чем на 10%, индекс технологических компаний Nasdaq более чем на 11,5%, акции крупнейших компаний упали более чем на 17%.
Основная причина текущего укрепления рубля - это позитив в отношении прекращения геополитического конфликта. Многие участники российского финансового рынка ждут приток западных денег, что снова вернутся фонды (в основном из США) и поток новых (внешних) долларов создаст повышенный спрос на рубль.Однако, это только ожидания.
Знаменитый фонд Ark Investment, созданный одной из самых популярных женщин-блогеров Кэти Вуд за 4 года снизился с $54 млрд до $12 млрд активов под управлением и принес инвесторам убыток в размере 78%.
После победы Д.Трампа на президентских выборах США акции компании Tesla начали свой рост, сменив долгое и затяжное падение. Несмотря на потенциальное сильное лобби будущей администрации, данную компанию в наши инвестиционные портфели мы не добавляли и по очень простым причинам:
Аналитики транснационального финансового конгломерата J.P.Morgan в своем годовом отчете отмечают одну редкую закономерность, которую они озаглавили как:
"Акции самой большой в мире компании NVIDIA за прошлую неделю упали более чем на 20%".
"Среднесуточный объем поставок нефтепродуктов из России за первые десять дней января составил 2,5 млн барр. Это на 12% больше, чем показатель поставок за день в декабре, и самый высокий показатель с февраля." РБК
- Увеличение стоимости логистики и транспортировки нефти, а также повышение дисконта по Urals для конечных покупателей. Как следствие - снижение валютной выручки, и как следствие - дальнейшее ослабление рубля.
- Средняя доходность от сдачи квартиры в аренду в крупных городах составляет около 5% годовых;
«Мировой рынок цифровых активов продолжает расширяться. В ноябре 2024 г., совокупная капитализация рынка криптовалют достигла 3,2 триллиона долларов. Новая администрация США является криптодружественной, а президент Д.Трамп говорит о создании национального стратегического резерва Биткоинов и желает видеть больше крипто-майнинга внутри страны.
Вместе с этим, аналитики Goldman Sachs выражают особую осторожность и повышенное внимание к текущим ценам на акции американских компаний. В настоящий момент индекс SP500 превысил уровни, после которых во все предыдущие годы за последние 100 лет начиналось сильное падение (иллюстрация).