Чек-лист частного инвестора, чтобы пережить неопределенность
Частным инвесторам рекомендуется пересматривать структуру своих портфелей от одного до четырех раз в год. В этом году принимать решения сложно – часть активов недоступна, велика неопределенность и для многих частных инвесторов текущий кризис – первый, с которым они столкнулись.
Необдуманные и эмоциональные решения, в условиях быстрого изменения информационного фона, могут пагубно сказаться на финансовых результатах инвестирования.
В связи с этим мы подготовили для вас чек-лист из шести пунктов, которые помогают пережить неопределенность на рынках.
1. Сохраняйте спокойствие и держите фокус на своих долгосрочных целях.
Тщательно подумайте перед совершением сделки – для чего вы ее хотите совершить, насколько она вас приближает к вашим долгосрочным целям на горизонте 5-10 лет, на основании какой информации вы принимаете решение и является ли источник информации надежным. Не принимайте эмоциональных решений по открытию новых или закрытию имеющихся позиций. Если в силу отсутствия опыта невозможно спокойно смотреть на рынок в целом и на состояние позиций в портфеле в частности, лучше взять паузу и вообще не совершать операций.
2. Обратитесь к истории.
Пока сохраняется неопределенность, потратьте свое время на более глубокое изучение инвестиционных инструментов, с которыми работаете или углубитесь в историю финансовых рынков. Почитайте «Воспоминания биржевого спекулянта» Эдвина Лефевра или «Разумного инвестора» Бенджамина Грэма. Историческая перспектива и широта кругозора позволяет иначе взглянуть на текущие события.
3. Однозначно не стоит спекулировать (если у вас нет опыта) и пытаться отыграться у рынка.
Желание отыграться возникает у всех, а смогут это сделать при высокой неопределенности единицы из десятков и сотен тысяч – профессиональные трейдеры, которым ещё и несказанно повезет. Частному инвестору это сулит лишь ещё большие убытки.
4. Не меняйте свою стратегию и не становитесь спекулянтом в одночасье.
Вспомните момент, когда вы формировали свою инвестиционную стратегию, устанавливали правила и обещали сами себе их не нарушать. Вспомните, что кризис – одно из состояний системы. Кризисы были в 1998, 2008, 2014, были и до этого, будут и после 2022 года. Обратитесь вновь к своим правилам и действуйте исходя из них. Любой кризис начинается и заканчивается – главное действовать здраво и рассудительно.
5. Избегайте использования плеч.
Маржинальные операции – это отличный инструмент во время предсказуемых движений. Но в условиях неопределенности плечи могут просто уничтожить счет и загнать его владельца в убыток, который будет расти ежедневно из-за необходимости обслуживать этот долг. С особым вниманием учитывайте потенциальные риски использования плеча. Посмотрите каким запасом свободных средств вы располагаете в случае изменения ситуации на рынке не в вашу пользу – это поможет вам рассчитать уровни, при которых вы точно будете закрывать свою позицию. Если вы в них уверены – можно внести дополнительные денежные средства на брокерский счет, чтобы сократить время их зачисления (из банка на брокерский счет), если это потребуется.
6. Рынки всегда восстанавливаются.
Ни один из кризисов не похож на другой, но у всех есть одна общая черта – после кризиса наступает фаза активного роста. Каким бы резким падение ни было, активы всегда возвращаются к своей справедливой рыночной стоимости. Смотрите на динамику рынков и не пытайтесь поймать дно. Покупайте частями, планомерно и оценивайте качество приобретаемых активов.
И, наверное, самый главный совет, который идёт выше всех перечисленных – берегите себя и свои нервы.