Viktor
Опуститесь на землю. Вы DD компании с годовым обротом 40 м.р. проведёте за полчаса. Сами.
Первоначальное масштабирование - это когда я не могу удовлетворить спрос? Это риск? Мне звонят и говорят куплю, а я говорю сорри, нет товара на складе. И так в течении уже как года.
Риск только в одном - что заёмщик неадкват в части текущего финансового состояния и прогнозов. И это вы выясните на DD.
Ради интереса запросите Data Room у флагмана ТС (https://greenplanet-invest.com/) вы сразу поймете о чем речь, просто взглянув на управленку и финмодель.
В моем кейсе риски приемлемы, если все цифры я подтверждаю на DD. Зачем мне пускать капитал в эквити?
Про 1000 раз никто не говорит, а вот вырасти 2...3 раза текущая команда вполне потянет. Вы переоцениваете значение команды и тем более образования в мсп.
Так и за 10 м.р. под 25% никто кардинально ничего не меняет - масштабирует что есть.
У вас какие то крайности. Посмотрите ещё раз мой кейс - это классика того рынка о котором говорит ТС. Единицы миллионов (ну может десятки до 50-ти) , 2...3х рост выручки , как правило оборотка (даже если арендная розница), roic более 50%. Если адекватный дьюдил и все это в завернуть в портфель, то вполне можно получить 20%+ доходность при премлемом уровне риска.
Основная проблема - менеджмент не понимает свой бизнес в цифрах и имеет иллюзии относительно него. И может перепутать выручку с прибылью. Другими словами нет нормального учёта и финансового планирования - полученные деньги вполне могут уйти на обновление автопарка семьи собственника. Просто потому что он не понимает бизнес в цифрах, а не потому что он мошенник или что у него слабая бизнес модель и он свой ларёк не может масштабировать из-за того что в его команде нет CFА из четвёрки.
1. Вы как вообще сюда к нам на main street забрели с таким понятиями о дьюдиле? Идите на форбс там и комментируйте ))
2. Вы не в теме или из одной крайности в другую впадаете. Розница кредитуется на 100к рублей. Их кредитуют по скорингу физиков. Там сплошь ипешки.
По ларьку - так это и есть эффект масштаба, перечитайте конспекты. Особенно в части рычагов (операционного и финансового).
3. Я его впервые услышал о прайсах.
1. Ясно что ТС не первый и не последний. Тут спору нет. Но его ниша 20...30% ставки под оборотку хорошо продьюдиленный бизнес (а не примитивный скоринг) мне импонирует.
2. На мой взгляд именно это и важно в долговом финансировании оборотки - кредитная история, миллиардные обороты, МСФО, корпоративка. Эквити и мезонин хорошие инструменты, но там слишком много нюансов (оценка, структурирование и пр.). К тому же не под 50% же процентов привлекают долг.
3. Так вы тот самый консультант из PwC из анекдота с пастухом и овцами )) Я как то сразу так и подумал, что вы из этих.
1. Вы когда туалетную бумагу покупаете тоже просите личное поручительство и продавца и производителя, что она не разорвется в самый важный момент? А у Грефа просите личное поручительство, когда размещаете депозит в его банке?
___
2. Банки не кредитуют много чего из-за требований ЦБ, даже если бизнес будет иметь годовой ROIC 100% и из которого он без особых проблем мог бы 30% заплатить займодавцу, но которого ( ROIC-a), как ни крути, пока не хватает для реализации инвестиционных возможностей, но хватает для обслуживания долга боле дорогого долга.
___
3. Самый простой пример - оборотка, попробуйте ее получить в банке без залога.
Вот вам кейс: текущая оборотка (вся equity сейчас) 10 м.р., наценка = 50%, годовой SOA = 4, ROS = 20%. прямо сейчас есть неудовлетворенный спрос 40 м.р. в год. Нужны деньги в оборотку, чтобы удовлетворить спрос. Вопросы - сколько денег надо, сколько такой бизнес может платить % по займу и каков будет при этом его ROE и масса чистой прибыли?
__
99% банкиров увидя вопросы зададут только один встречный вопрос, а залог есть? Если нет, от извините не дадим у нас нормативы.
Шаблонные готовые бизнес планы (которые продаёт автор ) действительно могут вызывать неприятие у инвесторов.
По качеству не факт, что изготовленный в итоге БП был хуже, чем сделал бы автор.
Поэтому действительно инвесторы нередко хотят БП или экспертизу, от тех компаний, которым они доверяют. Многие даже имеют авторизованных консалтеров, чтобы не читать копирайтинговые БП из магазинов готовых бизнес планов.
В целом же, экспертиза бизнес плана да и сам бизнес план - дело добровольное. На мой взгляд, автор решил, что это мошенники и кидок на основании южного акцента и своих ощущений и по большей части домыслов, что то не особо верится в цифру 200 т.р. на экспертизу БП при его стоимости 15 т.р.
Проблема в другом.
Если встать на позицию инвестора с чеком 0,5...5 м.р., то ему ежедневно просматривать эти 17 площадок по 5...10 новых объектов на каждой, в большинстве своем упакованных по типу "Дай мне 1 м.р. под 30% на 3 месяца у меня супер бизнес без рисков даю гарантии " - это нереальный труд, особенно для неквалифицированного инвестора (который подчас сам не может выручку от прибыли отличить). А если ещё обзванивать и тратить время на разговоры с собственниками...
Поэтому, на мой взгляд, вероятность привлечения инвестора с этих площадок мала, но она все таки есть. Затратить суммарно до 50, максимум до 100 т.р. на размещения тут имеет смысл.
Список листингов вполне себе правильный. Не факт что прямо эффективный. Для тех кто начинает фандрайзинг можно легко ошибиться и разместиться на откровенно слабых листингах.
Это ниша барыг, а Аркадий М интеллигент.
Все просто. Большинство площадок платные и имеют допуслуги. Хотя согласен 5,5 пожалуй многовато для этих площадок. Там и 0,1 хватит.
Заголовок корректный как и список. Сделки Cash in / out с чеками 0,5...5 м.р. совершаются именно с помощью этих площадок. Говорю об этом как бизнес брокер.
Почему вы так категорично считаете?
Добавил это хорошо, а прочитал хоть?
По ООО "Зеленая планета "
На сайте перепутаны ИНН с КПП, если инвестор попытается по ИНН с сайта найти ООО, то он его не найдет.
Выручка компании в 2015, 2016, 2017 составила 114, 57, 58 м.р. соответственно. При этом за этот же период запасы выросли с 46 до 71 м.р. За кризисный 2014 г. она кстати составила 75 м.р. Надо отметить, что выручка по данным ФНС и Росстата - расходится.
Компания сильно убыточна - накопленный убыток 16 м.р. и закредитована - платный долг на конец 2017 г. составлял 78% от валюты баланса.
Компания ответчик на 6 м.р. претензий.
По факту обороты падают, склад растет, убытки копятся, если продать все активы по балансовой стоимости - денег не хватит погасить все обязательства.
По планам компании привлечь 40 м.р., чтобы вырасти с 58 м.р. выручки до 120 м.р. Деньги привлекаются по ставке 25...30%, минимальная сумма 1 м.р. Деньги привлекаются с помощью Народного IPO, которое берет за свои услуги 2...5%. С учётом затрат на привлечение инвесторов итоговая стоимость денег для проекта может вырасти до 35...40%.
По информации с сайта некто “Мы” уверены в нашем бизнесе и готовы, если потребуется, дать личное поручительство по займам компании”.
При этом “Мы не собираемся закрывать компанию, не собираемся бросать нашу команду, наши результаты, наши идеи и такую значительную часть нашей жизни. Нам есть, что терять, и это гораздо больше, чем заемные деньги.”
Сергей Агафонов, который по информации с сайта “за все в ответе”, в ответе еще за 3 юрлица и свое ИП.
Второй собственник и ГД ООО "Зеленая планета" является ГД еще одного ООО "Радас" которое торгует косметикой с оборотом 19 м.р. за 2017 год и прибылью в 3 м.р.
Интересная идея - для любого малого бизнеса с наличкой. Это реально проблема. Забивать наличку в SaaS сервис типа Финлога - стремно как-то. Если как-то блокчейн прикрутить - будет бомба. Готов как-то поучаствовать в развитии идеи.
Почему же. Довольно интересный бизнес кейс - как быстро развить узкотехнологичесеую нишу в в2с. С реальными цифрами он был бы в программе МВА Гарварда.
Значение лендинга в проекте сильно переоценено автором. Выстрелил не он конечно, а сама тема. Штукатурам - респект!
Вообщем у вас с DD пунктик - поработайте над ним. Все случаи которых вы так боитесь в мсп видны на входе.
Да и эквити вас не особо спасёт в ваших страшилках.
Но в части у кого брать деньги, а у кого нет - постановка вопроса правильная. ТС впрочем об этом говорит также.