Игорь Иванов
Что это меняет?
Да
В таком случае у вас будут повышенные риски и ограниченная прибыль. Не самая лучшая позиция.
Влияние IV в случае такого спреда будет на половинках этого спреда. Посмотрите на профиль эффективности и кривые, которые обозначены пунктирной линией. В случае подъема IV, спред будет немного выигрывать в первой половине движения, но проигрывать во второй.
Это спред. В данном случае влияние IV практически не будет. Она важна только на старте построения спреда, потому что при высокой IV, будет выше точка окупаемости.
IV Rank для MSFT сейчас 11%. Для спреда самое то.
Спасибо!
Нет, базовый актив покупать не надо!
+
Нет, зачем Вам за акцию платить. Вы просто уплатили премию 2.7$. Потом когда акция выросла, опцион подорожал до 8.5$. Вы его продали и получили чистую прибыль.
Формула доходности такая. Берется конечная стоимость актива и делится на начальную стоимость актива. Затем от результата минусуется 1, затем все умножается на 100, чтобы получились проценты.
Маржируемые - это значит, что замораживается маржа (гарантийное обеспечение). В Equity options вы просто платите премию при покупке, ничего не замораживается. Если берем, например, опционы на Ri, это фьючерсы на индекс РТС российский, то помимо премии при покупке у вас еще какое-то гарантийное обеспечение заморозится (маржа).
Все верно. Странно почему я "-1" в формулу не добавил. Формула доходности простая: (прибыль/уплаченная премия - 1) х 100
При покупке Equity options ничего не замораживается, вы просто уплачиваете премию. Equity Options - это немаржируемые опционы. На России торгуются опционы на фьючерсы, а вот они как раз маржируемые.
Разберись с тем, что такое Implied Volatility, с ценообразованием опционов, а также с рисками по опционам. Самоубийство обойдет тебя стороной.
Да нет, Вы правы. В тексте опечатка.
Спасибо!
Согласен, что его тоже можно было бы добавить. Просто я ориентируюсь на компании, которые торгуются на рынке США. Да, кстати, доходность Норникеля я бы дисконтировал на девальвацию рубля.
Переть то он будет, это понятно. Вопрос в том - какая будет скорость этого паровоза в ближайшее время.
Про 15 лет - это смешно)))
Ок. Взял на заметку!
Лол! Причем тут Марковиц) нормальное распределение разве только в портфельной теории используется?))) Профессиональные трейдеры, услышав это, вас растопчут)
Удачи!
Что вы ответите тем, кто использует нормальное распределение в своих расчетах на рынке?
Если честно, то не совсем понятно, что вы хотите донести этим комментарием. Вы хотите о чем то поспорить? Давайте попробуем!
Ваша фраза "Все остальные расчеты - только фантазии" к чему относится? К серии выигрышных сделок по опционам? Разложите эти события, и вы увидите, что серия из 3 выигрышных сделок подряд имеет 25%-ую вероятность исполнения. И это при том, что используется обычный вертикальный спред. НО! Если брать, например, с умом кредитный вертикальный спред, вероятность из 3 выигрышных сделок подряд будет стремиться к 80%. И это я говорю вам, исходя из практики опционного трейдинга.
Только прошу, не надо тут заводить песню про "Баффет - лучший инвестор, и он никогда не делал таких доходностей", как это любят делать многие новички, по настоящему не нюхавшие рынка. Если уж захотите все-таки завести ее, то для начала предлагаю изучить, что такое глубина стратегии. Баффет со своим огромным миллиардным капиталом не сможет залезть в большинство стратегий, которые на том же опционном рынке смогут принести хорошие доходности.
Спасибо!
Спасибо!
Сложный вопрос, на самом деле. В теории, если вы купили контракт по -30, то при его физической поставке вам должны были доплатить по 30 000$ за 1 контракт. На практике, скорее всего, вы получили бы 1000 баррелей нефти бесплатно. Здесь надо копаться в документации, которая может относиться к такому случаю.
Честно, по поводу Мос.Биржи до конца не знаю, чем это закончилось. По поводу полной стоимости товара, смотрите. Вы когда покупаете фьючерс, вы за него изначально резервируете гарантийное обеспечение. На декабрьский контракт ГО равно 4750$. Но когда вы планируете поставку физического товара, вам необходимо заплатить полную стоимость. В 1 контракте по нефти 1000 баррелей. Если вы купили фьючерс за 45$, то полная стоимость на момент поставки будет 45 000$.
Да это всего лишь вопрос интерпретации данного предложения. Тут не имеется ввиду, что деньги пропали. Здесь, скорее, о том, что конкретно чьи-то инвестиционные капиталы испарились.
Коган, например, по своему трактует "испарение капитала". Ссылка на его статью: https://ru.investing.com/analysis/article-200268362
Вы имеете ввиду если через СПб Биржу? Я просто не до конца знаю все бумаги, которые на Спб. Там их, вроде, сейчас более 1300. Или вы имеете ввиду, что находясь в РФ вы не сможете инвестировать в данные бумаги?
В IBKR вы можете открыть счет, даже если локально вы в Рашке. Единственное, желательно счет открывать минимум на 2000$, чтобы избежать определенные комиссии.
Понятным языком пишешь, Бро!